无风险利率 求股票报酬率

财务金融类习题无风险利率为每年6%,市场投资组合的预期收益率为...

(1)无风险收益率是指把资金投资于一个没有任何风险的投资对象所能得到的收益率.一般包括货币的时间价值和通货膨胀率；市场中常将短期国债的收益率作为无风险收益率.（2）由CAPM;6% x + 15% y = 10%………………[1]x + y = 1…………………………… [2]x=55.56%,y=44.44%所以，要想获得10%的收益率可以构造这样一个组合：将55.56投资于无风险组合，44.44%投资于市场风险组合.（3）投资组合风险=44.44%*20%=8.89%即，投资组合的标准差为8.89%.（其实在第二点中我们可以知道将现金投资以贝塔值为0.4444的股票也可以获得期望收益为10%；因为0.4444*(15%-6%)+6%=10%.)

求计算市场组合的预期收益率？急急,在线等。

展开全部 Rr=β*（Km-Rf）式中：Rr为风险收益率；β为风险价值系数；1.5Km为市场组合平均收益率10%Rf为无风险收益率6%风险收益率=1.5*(10%-6%)=6%资产i的预期收益率 E(Ri)=Rf+βi[E(Rm)-Rf] 其中： Rf： 无风险收益率6%E(Rm)：市场投资组合的预期收益率 10%βi： 投资i的β值。

1.5总预期收益率=6%+1.5*(10%-6%)=12%该股票的价值，按无风险投资为基准评估股利0.4无风险收益率为6%股票价值与资本投资无风险收益相当，0.4*(1+8%)/6%=7.6元，股票价值不高于7.6如果等于大于7.6，应直接投资无风险收益率为6%项目...

A公司股票的贝塔系数为2.5,无风险利率为6%,市场上所有股票的平...

A股票的必要报酬率=6%+2.5(10%-6%)=16%第一年1.5元的股利按16%的现值系数计算得现值为1.5*0.8621=1.29315第二年1.5元的股利按16%的现值系数计算得现值为1.5*0.7432=1.1148第三年1.5元的股利按16%的现值系数计算得现值为1.5*0.6407=0.96105第三年年底的普通股内在价值为1.5*1.06/(16%-6%)=15.915.9的现值为15.9*(p/s,16%,4)=15.9*0.6407=10.187故股票的内在价值为1.29+1.11+0.96+10.19=13.55

利用CAPM模型计算,某公司股票的系数为2,无风险利率为5%,市场...

R=Rf+β（Rm-Rf）=5%+2*(10%-5%)=15%注意：Rm表示市场上所有股票的平均报酬率.R表示单个股票的期望报酬率（即该股票的资本成本）β表示某个单个股票相对于整个股票市场的风险变动倍数（一般假设整个股票市场的风险变动系数为1）根据题目的信息，所谓的股票成本应该是该股票筹资的资本成本.

A股票贝塔系数为2.5,无风险利率为6%,市场上所有股票的平均报酬I...

该股票的要求收益率=6%+2.5*(10%-6%)=16%从第四年转为正增长，则第四年年底股利=1.5*(1+6%) =1.59元第三年年底，股票价格=1.59/(16%-6%)=15.9元第二年年底，股票价格=（15.9+1.5）/(1+16%)=15元第一年年底，股票价格=（15+1.5）/(1+16%)=14.22414元现在，股票价格=（14.22414+1.5）/(1+16%)=13.56元。

【市场证券组合的报酬率为13%,国库券的利息率为5%.要求：（1）...

1.市场风险报酬率=市场证券组合的报酬率-国库券的利息率 =13%-5% =8%.2.必要报酬率=无风险利率+β*（预期报酬率-无风险利率） =8%+1.5*(13%-8%) =15.5%3投资计划必要报酬率=无风险利率+β*（预期报酬率-无风险利率） =8%+0.8*(11%-8%) =10.4% 投资计划必要报酬率10.4%